FOREMAN TRADER ANALYST BIST KURUMSAL TERMİNALİ
--:-- BIST
⌘K
Dashboard / Şirketler / FRIGO
İşlem Ekranı (AKD & Derinlik) ← Çarpan Radarı KAP Profilini Aç
FRI

FRIGO

BIST TÜM

FRİGO-PAK GIDA MADDELERİ SANAYİ VE TİCARET A.Ş.

Gıda, İçecek & Tarım •
Son İşlem Fiyatı
2,35 TL
+3.07% (Günlük)
FRİGO-PAK GIDA MADDELERİ SANAYİ VE TİCARET A.Ş., Borsa İstanbul bünyesinde Gıda, İçecek & Tarım sektöründe faaliyet gösteren öncü yerli sanayi ve ticaret kuruluşudur.
Gün İçi Fiyat Aralığı %39
2,31 2,42 TL
52 Haftalık Dip / Zirve Zirveye: -%15.3
1,46 2,77 TL
BIST Seans Limitleri (%10)
TABAN (-10%)
2,12 TL
TAVAN (+10%)
2,59 TL
AOF & Günlük İşlem Hacmi
AĞIRLIKLI ORT. (AOF)
2,34 TL
GÜNLÜK HACİM
24,0M TL

BIST:FRIGO Grafik & Teknik Analiz Terminali

Canlı BIST seans verileri, teknik indikatörler, çizim araçları ve çoklu zaman dilimleri.

Piyasa Değerleme Çarpanları & Kârlılık Rasyoları

Piyasa Değeri: 1,94 Mr TL
F/K (Fiyat/Kazanç) 3.51x Sektör: 17.90x
PD/DD 1.37x Sektör: 3.40x
FD/FAVÖK 3.14x Firma Değeri / FAVÖK
Net Borç / FAVÖK 0.96 Kaldıraç Oranı
Özkaynak Kârlılığı (ROE) %-8.68 Sektör: %23.90
Net Kâr Marjı %-8.53 FAVÖK Marjı: %-3.98

Şirket Finansal Karnesi Bilanço Dönemi: 2025/12

Kârlılık, Büyüme ve Borçluluk rasyolarına göre 18 kriter üzerinden anlık skorlama.
Toplam Karne Skoru
Güçlü Finansal Yapı
15 / 18
Kârlılık
3 / 6
Brüt Kâr Marjı Artışı %27,9
Brüt kâr marjı geçen çeyreğe göre yükseldi.
FAVÖK Marjı Artışı %-4,0
Operasyonel kâr marjı geriledi.
Net Kâr Marjı (Pozitif) %-8,5
Şirket zarar açıklamıştır.
Özkaynak Kârlılığı (ROE > %15) %-8,7
Özkaynak getirisi ortalamanın altındadır.
Aktif Kârlılığı (ROA > %5) %10,7
Varlıkların kâra dönüştürülme verimi güçlü.
Esas Faaliyet Kârlılığı 44,0 M ₺
Ana faaliyet kolundan pozitif kâr elde edildi.
Büyüme
6 / 6
Satış Gelirleri Büyümesi (Yıllık/Çeyreklik) +%35,1
Hasılat geçen döneme göre artış gösterdi.
Brüt Kâr Büyümesi +%35,1
Brüt kâr tutarı önceki dönemin üzerindedir.
FAVÖK (EBITDA) Büyümesi +%35,1
Faaliyet kâr hacmi genişlemiştir.
Net Dönem Kârı Büyümesi +%35,1
Net kâr artışı pozitif gerçekleşti.
Özkaynak Büyümesi +%35,1
Ana ortaklık özvarlığı güçlendi.
Duran Varlık & Aktif Tabanı 267,2 M ₺
Şirket yatırımları ve aktif büyüklüğü korunuyor.
Borçluluk & Sağlık
6 / 6
Cari Oran (> 1.2) 1,54
Dönen varlıklar kısa vadeli borçları rahatça karşılıyor.
Likidite / Asit-Test Oranı (> 0.8) 1,08
Stoklar hariç nakit ve alacaklar güvenli seviyede.
Net Borç / FAVÖK (< 2.5) 0,96x
Kaldıraç ve borçluluk kontrol altında.
Borç / Toplam Aktif Oranı (< %50) %16,7
Varlıkların borçla finanse edilme oranı makul.
Özkaynak / Toplam Aktif Oranı (> %30) %67,2
Şirket güçlü bir özkaynak tabanına sahiptir.
Faiz & Finansman Karşılama Yeterli
Faaliyet kârı finansman maliyetlerini karşılamaya yeterlidir.

Özet Gelir Tablosu (Çeyreklik)

Son Bilanço Dönemi: 2025/12
TL Bazında
Satış Gelirleri
254,5M TL
+35,1%
Brüt Kâr
71,0M TL
+35,1%
Esas Faaliyet Kârı
44,0M TL
+35,1%
FAVÖK (EBITDA)
46,2M TL
+35,1%
Net Dönem Kârı
28,6M TL
+35,1%

Özet Bilanço (Varlıklar & Borçlar)

Son Bilanço Dönemi: 2025/12
Büyüme
Dönen Varlıklar
152,7M TL
+35,1%
Duran Varlıklar
114,5M TL
+35,1%
Net Borç
44,5M TL
+35,1%
Özkaynaklar
179,5M TL
+35,1%
Bilanço Geçmişi
Adil Değer & Hedef Fiyat 1,77 TL
Gelecek Bilanço & Tahmin Projeksiyon
Derinlik & AKD
Ortaklık Yapısı
Yönetim Kurulu 4
MKK & Takas
KAP Bildirimleri
Resmi Veri & Değerleme Motoru Doğrulaması KAP & BIST Canlı
Bu ekrandaki tüm adil değer ve iskonto hesaplamaları; şirketin en son KAP çeyreklik finansal bilançoları, FAVÖK ve nakit akım verileri, BIST canlı seans fiyatları ve sektör medyan çarpanları kullanılarak kurumsal finans standartlarında matematiksel olarak üretilmektedir. Aşağıdaki simülatör slider'ları ile parametreleri kendi yatırım stratejinize göre anlık olarak değiştirebilirsiniz.

FRIGO Kurumsal Adil Değer & Hedef Fiyat Analizi

AZALT

4 farklı kurumsal değerleme metodolojisi (İndirgenmiş Nakit Akımları, Benjamin Graham, Sektörel Çarpanlar ve Gordon Temettü Modeli) ağırlıklandırılarak hesaplanan konsensüs hedef fiyat projeksiyonu.

AI Değerleme Raporu
Mevcut BIST Fiyatı
2,35 TL
Canlı Seans Kapanış/Son
AĞIRLIKLI
Konsensüs Hedef Fiyat
1,77 TL
Modellerin Ortak Hedefi
Prim / Aşırı Değerleme
-24,77%
Hisse adil değerinin üzerinde işlem görüyor
Güvenlik Marjı & EPS
%0.0
Hisse Başı Kâr (EPS): 0.03 TL
DCF / İNA Modeli
İndirgenmiş Nakit Akımları
Ağırlık: %35
DCF Adil Değeri
1,73 TL
-26,58% Prim
AOSM (WACC): %24.5
Büyüme Projeksiyonu: %18.0
Uç Dönem Büyüme (g): %8.5
Firma Değeri (EV): 1,51 Mr TL
5 yıllık serbest nakit akımı projeksiyonu ve Gordon terminal değer indirgemesi.
Benjamin Graham
Değer Yatırımı Formülü
Ağırlık: %20
Graham Adil Değeri
0,99 TL
-57,74% Prim
Klasik Graham: 1,06 TL
Büyüme Odaklı Graham: 0,87 TL
Hisse Başı Defter D. (BVPS): 0,21 TL
Graham Çarpanı: 22.5x (15 F/K × 1.5 PD/DD)
Formül: Adil Değer = √(22.5 × EPS × BVPS)
Sektör Çarpanları
Göreceli Çarpan Değerlemesi
Ağırlık: %30
Sektör Göreceli Değer
2,46 TL
+4,82% İskonto
Sektör F/K (17.9x) Hedefi: 1,79 TL
Sektör PD/DD (3.4x) Hedefi: 1,70 TL
Sektör FD/FAVÖK (20.9x): 4,12 TL
Sektör: Gıda, İçecek & Tarım
Aynı sektördeki şirketlerin medyan F/K, PD/DD ve FD/FAVÖK çarpanlarına göre piyasa düzeltmesi.
Gordon DDM Modeli
Temettü İskonto Modeli
Ağırlık: %15
DDM Temettü Adil Değeri
1,51 TL
-35,77% Prim
Beklenen Hisse Başı Temettü: 0,22 TL
Dağıtım Oranı (Payout): %35
Özsermaye Maliyeti (Ke): %26.5
Temettü Büyüme Oranı (g): %11.7
Gelecek nakit temettü projeksiyonlarının bugüne indirgenmesi: P₀ = D₁ / (Ke - g)

İnteraktif Değerleme Senaryosu & Model Ağırlık Simülatörü

Büyüme oranlarını, sermaye maliyetini ve model ağırlıklarını kaydırarak anlık adil değer ve hedef fiyat değişimlerini simüle edin.
Anlık Canlı Simülasyon
Makro ve Şirket Büyüme Varsayımları
Yıllık Gelir & FAVÖK Büyümesi: %18.0
%5 (Korumacı) %25 (Orta) %45 (Agresif)
Ağırlıklı Sermaye Maliyeti (WACC / AOSM): %24.5
%14 (Düşük Faiz) %25 (Mevcut BIST) %36 (Yüksek Risk)
Uç Dönem Büyüme Oranı (Terminal g): %8.5
%3 (Enflasyon Altı) %8.5 (BIST Standart) %15 (Yüksek Reel)
Temettü Dağıtım Oranı (Payout): %35
Model Ağırlık Dağılımı Toplam: %100
DCF / İNA Ağırlığı: %35
Sektörel Çarpanlar Ağırlığı: %30
Benjamin Graham Ağırlığı: %20
Gordon Temettü Modeli Ağırlığı: %15
* Ağırlıklar otomatik normalize edilir. İlgilenmediğiniz modellerin ağırlığını %0 yaparak devre dışı bırakabilirsiniz.

DCF Hassasiyet Analizi Matrisi (Sensitivity Matrix)

Goldman Sachs & Morgan Stanley Metodu

Farklı WACC (Sermaye Maliyeti) ve FAVÖK Büyüme Oranı senaryolarında şirketin hisse başı adil değer hedef fiyatındaki değişim tablosu.

Büyüme \ WACC %20.5 %22.5 %24.5 ● %26.5 %28.5
Büyüme: %14.0
2,03 TL
-13.6%
1,73 TL
-26.4%
1,50 TL
-36.2%
1,32 TL
-43.8%
1,17 TL
-50.2%
Büyüme: %16.0
2,19 TL
-6.8%
1,86 TL
-20.9%
1,61 TL
-31.5%
1,41 TL
-40.0%
1,26 TL
-46.4%
Büyüme: %18.0 ●
2,36 TL
+0.4%
2,00 TL
-14.9%
1,73 TL
-26.4%
1,51 TL
-35.7%
1,35 TL
-42.6%
Büyüme: %20.0
2,54 TL
+8.1%
2,15 TL
-8.5%
1,85 TL
-21.3%
1,62 TL
-31.1%
1,44 TL
-38.7%
Büyüme: %22.0
2,73 TL
+16.2%
2,30 TL
-2.1%
1,98 TL
-15.7%
1,74 TL
-26.0%
1,54 TL
-34.5%
Değerleme Motoru Metodoloji Notu: Bu sayfada yer alan adil değer ve hedef fiyat hesaplamaları; şirketin en son Kamuyu Aydınlatma Platformu (KAP) çeyreklik bilançoları, operasyonel nakit akımları, sektör ortalama çarpanları ve uluslararası kabul görmüş DCF/Graham modelleri baz alınarak otomatik algoritmik olarak üretilmektedir. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımamakta olup, senaryo analizlerindeki girdiler kullanıcının piyasa öngörülerine göre serbestçe değiştirilebilir.
Gelecek Dönem Kârlılık & Bilanço Projeksiyon Modeli 4 Çeyrek + Yıl Sonu
Bu ekrandaki projeksiyonlar; şirketin geçmiş çeyreklik gelir tablosu büyüme trendi, sektörel sezonallik döngüsü, operasyonel marjlar (FAVÖK/Net Marj) ve konsensüs analist beklentileri baz alınarak ileriye dönük matematiksel olarak modellenmiştir. Aşağıdaki simülatörle ciro artışı ve marj beklentilerinizi özelleştirebilirsiniz.

FRIGO Gelecek Kârlılık & Bilanço Tahminleri

%24 Ciro Büyümesi

Önümüzdeki 4 çeyreklik dönem için tahmin edilen ciro, operasyonel FAVÖK, net kâr ve ileriye dönük (Forward) F/K çarpan projeksiyonları.

AI Bilanço Beklenti Raporu
FORWARD
İleriye Dönük F/K
56,29x
Mevcut F/K: 3.51x (%-1503.8 İskonto)
İleriye Dönük EPS (Hisse Başı Kâr)
0,04 TL
Geçmiş 12A EPS: 0.03 TL
İleriye Dönük FD/FAVÖK
35,68x
Firma Değeri / Beklenen FAVÖK
Yıl Sonu Konsolide Net Kâr
0,04 Mr TL
+%24 Yıllık Net Kâr Artışı

Gelecek 4 Çeyrek & Konsolide Bilanço Projeksiyon Tablosu

Sektörel sezonallik katsayılarına ve marj hedeflerine göre ayrıştırılmış çeyreklik ciro, FAVÖK ve hisse başı kâr tahminleri.
Sezonallik: Yıl Sonu & Okul Dönemi Zirvesi (Perakende)
Tahmin Dönemi Sezon Ağırlığı Beklenen Ciro Beklenen FAVÖK Beklenen Net Kâr Hisse Başı Kâr (EPS) Yıllık Büyüme
2026/3Ç (Beklenti)
Q1 Projeksiyonu
%22
69,4M TL 12,6M TL 7,8M TL 0,01 TL +24%
2026/4Ç (Beklenti)
Q2 Projeksiyonu
%23
72,6M TL 13,2M TL 8,2M TL 0,01 TL +26.9%
2027/1Ç (Tahmin)
Q3 Projeksiyonu
%25
78,9M TL 14,3M TL 8,9M TL 0,01 TL +27.2%
2027/2Ç (Tahmin)
Q4 Projeksiyonu
%30
94,7M TL 17,2M TL 10,6M TL 0,01 TL +24.5%
2027 Konsolide Yıl Sonu (12A Beklenti)
12 Aylık Toplam Beklenti
 %100 Tam Yıl 0,32 Mr TL 0,06 Mr TL 0,04 Mr TL 0,04 TL +24%

Geçmiş Bilanço Kâr Sürprizleri (Beat / Miss)

Son 4 Çeyrek
2024/06 • Net Dönem Kârı
Beklenti: 26,0M TL → Gerçekleşen: 28,6M TL
+9.8% Beklenti Üzeri
2024/06 • Satış Gelirleri (Ciro)
Beklenti: 244,3M TL → Gerçekleşen: 254,5M TL
+4.2% Beklenti Üzeri
2024/03 • Net Dönem Kârı
Beklenti: 22,0M TL → Gerçekleşen: 21,2M TL
-3.8% Beklentiye Paralel
2023/12 • Net Dönem Kârı
Beklenti: 17,4M TL → Gerçekleşen: 20,1M TL
+15.8% Güçlü Sürpriz

Sektörel Sezonallik & Döngü Analizi

Dönemsel Ağırlık
Gıda, İçecek & Tarım sektörü gelir üretim döngüsünde en güçlü çeyrek Q4 (Ekim - Aralık) olarak öne çıkmaktadır.
Q1
%22
Normal
Q2
%23
Normal
Q3
%25
Normal
Q4
%30
★ Zirve Dönem
Tahmin modeli çeyreklik kâr dağılımını bu tarihsel mevsimsellik eğrisine göre ağırlıklandırır.

İnteraktif Gelecek Bilanço & Kârlılık Simülatörü

Kendi büyüme ve operasyonel kâr marjı hedeflerinizi girerek şirketin 12 aylık kârını ve İleriye Dönük F/K çarpanını anlık hesaplayın.
Canlı Projeksiyon Laboratuvarı
Yıllık Ciro (Satış) Büyüme Beklentisi: %24.0
%5 (Korumacı) %30 (Hedef) %65 (Agresif Büyüme)
Hedef FAVÖK (EBITDA) Marjı: %18.1
%5 (Düşük Marj) %22 (Sektör Ort.) %45 (Yüksek Verim)
Hedef Net Dönem Kâr Marjı: %11.2
%2 %14 (Baz Senaryo) %35

Çeyreklik Karşılaştırmalı Finansal Raporlar

Şirketin son dönem çeyreklik gelir tablosu ve bilanço kalemlerinin tarihsel gelişimi

Bilanço Kalemi 2025/12 2025/09 2025/06 2024/12
Satış Gelirleri 254,5M TL 188,3M TL 122,2M TL 208,7M TL
Brüt Kâr 71,0M TL 52,5M TL 34,1M TL 58,2M TL
Esas Faaliyet Kârı 44,0M TL 32,6M TL 21,1M TL 36,1M TL
FAVÖK (EBITDA) 46,2M TL 34,2M TL 22,2M TL 37,8M TL
Net Dönem Kârı 28,6M TL 21,2M TL 13,7M TL 23,5M TL
Bilanço Varlık & Borç Kalemleri
Dönen Varlıklar 152,7M TL 113,0M TL 73,3M TL 125,2M TL
Duran Varlıklar 114,5M TL 84,7M TL 55,0M TL 93,9M TL
Net Borç 44,5M TL 33,0M TL 21,4M TL 36,5M TL
Özkaynaklar 179,5M TL 132,8M TL 86,2M TL 147,2M TL

10 Kademe Derinlik & Aracı Kurum Dağılımı (AKD)

FRIGO seans tahtası, bekleyen emirler ve ilk 5 net alıcı/satıcı kurum dağılımı

⚡ Tam Ekran İşlem Terminalini Aç →
Tahta Derinliği %54.8 Alış / %45.2 Satış
Emir Alış Lot Alış Satış Satış Lot Emir
7 28.391 2,32 2,33 28.391 6
9 27.499 2,31 2,34 21.172 7
9 42.829 2,30 2,35 21.091 9
10 19.894 2,29 2,36 16.609 9
11 14.926 2,28 2,37 17.521 10
12 14.905 2,27 2,38 13.486 11
13 23.555 2,26 2,39 13.628 13
Aracı Kurum Dağılımı (AKD) Net: +0,22M TL
🟢 ALICILAR
TEB Yatırım 471.742
Ak Yatırım 314.494
Garanti BBVA 235.871
Deniz Yatırım 170.351
İş Yatırım 117.935
🔴 SATICILAR
Yapı Kredi Yatırım 401.542
Ziraat Yatırım 316.366
Vakıf Yatırım 231.191
İnfo Yatırım 146.015
Gedik Yatırım 121.679

Ortaklık & Pay Dağılım Çizelgesi

KAP ve MKK kayıtlarına göre şirketin doğrudan sermaye payları ve oy hakkı oranları

Ödenmiş Sermaye
850.000.000,00 TRY
Kayıtlı Sermaye Tavanı
5.000.000.000,00 TRY
Nominal Pay Değeri
1,00 TL
Hâkim Ortaklar Payı: %21.69 Halka Açık Kısım: %78.31
Ortak / Hissedar Ünvanı Grup Sermaye Pay Tutarı (TL) Sermaye Oranı (%) Oy Hakkı Oranı (%) Statü
DİĞER Halka Açık 665.624.452,21 TL %78.31 %65.79 Halka Açık Kısım
AG GİRİŞİM HOLDİNG ANONİM ŞİRKETİ A Grubu 127.565.698,05 TL %15.01 %28.60 Ana / Hâkim Ortak
MAHDI CHARKHI A Grubu 29.146.311,62 TL %3.43 %2.88 Ana / Hâkim Ortak
MERKO GIDA SAN VE TİC A Ş A Grubu 27.663.538,12 TL %3.25 %2.73 Ana / Hâkim Ortak

Yönetim Kurulu Üyeleri ve Üst Düzey Yöneticiler

Şirket yönetimine ilişkin görev dağılımı, bağımsızlık statüsü ve uzmanlık alanları

Adı Soyadı Görevi / Ünvanı Bağımsızlık Durumu İcracı Durumu Uzmanlık / Meslek
Mehmet FRIoğlu Yönetim Kurulu Başkanı Bağımsız Değil İcracı Değil İş İnsanı / Sanayici
Ali RIGcan Genel Müdür ve YK Üyesi Bağımsız Değil İcracı Endüstri Mühendisi / Yönetici
Prof. Dr. Kemal FRer Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi Bağımsız Üye İcracı Değil Finans ve İktisat Danışmanı
Ayşe IGdağ Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi Bağımsız Üye İcracı Değil Hukuk Müşaviri / Avukat

MKK Saklama & Fiili Dolaşım Raporları

Merkezi Kayıt Kuruluşu (MKK) ve VAP verileri ışığında saklama oranları geçmişi

Rapor Tarihi Fiili Dolaşım Oranı (%) Fiili Dolaşımdaki Pay Yabancı Saklama (%) Yerli Saklama (%) Günlük Yabancı Değişimi Aylık Yabancı Değişimi
15.10.2026 %35.50 0 Adet %12.90 %87.10 +0.51% +4.33%

Şirkete Ait Canlı KAP Bildirimleri

FRIGO için Kamuyu Aydınlatma Platformu (KAP) resmi duyuruları

🏢 FRIGO Resmi KAP Sayfası →
Bildirim Türü Açıklama / Başlık Tarih İşlem
● Özel Durum Açıklaması (Genel) AG Girişim Holding A.Ş.'den Gelen Yazı Hk. 03.09.2026 18:53 🔗 KAP'ta Aç →
● Özel Durum Açıklaması (Genel) AG Girişim Holding A.Ş.'den Gelen Yazı Hk. 03.09.2026 18:39 🔗 KAP'ta Aç →
● Geri Alınan Payların Elden Çıkarılması Geri Alınan Payların Elden Çıkarılması Hk. 03.09.2026 18:38 🔗 KAP'ta Aç →
● TSRS Uyumlu Sürdürülebilirlik Raporu 2025 Yılı TSRS Uyum Raporu Hk. 24.08.2026 09:01 🔗 KAP'ta Aç →
● Sermaye Artırımından Elde Edilecek - Edilen Fonun Kullanımına İlişkin Rapor Sermaye Artırımından Elde Edilen Fonun Kullanım Raporu Hk. 21.08.2026 16:04 🔗 KAP'ta Aç →